Когда-то стейблкоины использовались преимущественно для торговли криптовалютой, но сегодня они стали многофункциональным инструментом для повседневного использования. В новом отчете аналитическая компания Chainalysis отметила, что на долю транзакций со стабильными монетами приходится ⅔ от всего объема операций на крипторынке. Эксперты указали, что этот вид криптовалют является важнейшим элементом в процессе интеграции блокчейн-продуктов в финансовую систему и экономику.

«Они предоставляют надежное средство обмена, инструмент сохранения ценности, мост между традиционными финансами и криптовалютой. Стейблкоины обеспечивают большую часть деятельности в сфере децентрализованных финансов (DeFi), криптовалютных бирж и трансграничных платежей», — отметили в отчете.

В Chainalysis выделили основные направления, где стейблкоины оказались основным вариантом использования на крипторынке.

DeFi

Стейблкоины стали основой для многих децентрализованных финансовых приложений, облегчая процесс кредитования. Стабильность привязки к курсу какой-то валюты или актива делает их идеальными для поддержания эффективности на таких рынках.

Стабильность курса таких монет также обеспечивает доступ к финансовым продуктам для пользователей в экономически нестабильных регионах. Так, например, в некоторых странах Латинской Америки и Африки пользователи использую стейблкоины как инструмент хэджирования от инфляции их национальных валют.

«В этих регионах розничное принятие обусловлено их практичностью для недорогих денежных переводов, безопасностью сбережений в регионах с нестабильными валютами и доступностью DeFi», — написали аналитики Chainalysis.

P2P-транзакции

По наблюдениям аналитиков, стейблкоины все чаще используются для повседневных платежей и P2P-переводов. Эксперты связывают это с возможностью быстро и экономически эффективно обрабатывать транзакции. И часто с минимальными комиссиями относительно традиционных банковских систем.

P2P-переводы (peer-to-peer или person-to-person) — это денежные или другие переводы от одного пользователя к другому, без участия каких-либо посредников, например, банка. Таким образом, стейблкоины стали простым и безопасным способом для обмена ценностью между людьми.

«Это особенно ценно в регионах с ограниченным доступом к надежным банковским системам», — указано в отчете.

Денежные переводы

Стейблкоины предоставляют более быстрый и дешевый инструмент для денежных переводов относительно традиционных вариантов, часто подразумевающих высокие комиссии и медленное время обработки, написали Chainalysis.

«Трудовые мигранты, часто не имеющие доступа к банковским услугам или имеют недостаточный доступ к ним, используют стейблкоины для отправки денег домой своим семьям, а предприятия используют их для оплаты международных счетов», — написал в отчете.

Аналитики также пришли к выводу, что они упрощают транзакции для импортеров и экспортеров, предоставляя стабильную и прозрачную среду для международной торговли, особенно в регионах с ограниченным доступом к иностранной валюте. По их мнению, стейблкоины обходят неэффективность традиционных банковских систем, способствуя международной интеграции.

Незаконные операции

Из-за глобального принятия стейблкоины стали одним из приоритетных направлений крипторынка для регуляторов по всему миру. Правительства и регулирующие органы сталкиваются с проблемой создания условий для поддержания инноваций, одновременно обеспечивая качественные стандарты по борьбе с отмыванием денег и финансированием терроризма.

Хотя, по оценкам Chainalysis, менее 1% от всех операций относится к незаконной деятельности их все же используют в финансировании терроризма, уклонении от санкций, кражах и взломах, киберпреступности и мошенничества.

«Их стабильность и глобальная доступность делают их привлекательными инструментами для злоумышленников, стремящихся обойти финансовый контроль и избежать обнаружения», — написали в отчете.

В Chainalysis считают, что незаконное использование стейблкоинов является плохой идеей из-за прозрачного характера блокчейна как публичного реестра криптовалютных транзакций. Такая архитектура позволяет любым участникам отслеживать операции с криптовалютой и движение средств между кошельками в режиме онлайн и в любой момент времени.

Помимо этого, многие централизованные стейблкоины имеют инструменты для блокировки активов на конкретном кошельке именно на уровне блокчейна. Таким образом большинство централизованных эмитентов стейблкоинов имеют возможность замораживать или навсегда удалять («сжигать») криптовалюты на кошельках пользователей. Останавливая незаконные транзакции и помогая вернуть украденные средства.

По мнению аналитиков весь этот набор особенностей позволяет считать стейблкоины активом, имеющим потенциал преобразующего экономику и финансовую систему: «Их продолжающаяся эволюция будет играть центральную роль в определении будущего криптовалют и традиционных финансов».

CCSS – это отраслевой стандарт безопасности, разработанный для обеспечения надежной защиты криптовалютных систем. Он дополняет существующие системы безопасности ICT, такие как ISO 27001 и PCI DSS, вводя конкретные рекомендации по наилучшим практикам защиты криптовалют. Стандарт включает три уровня сертификации, причем уровень 3 является высоким и требует применения передовых мер безопасности, таких как кошельки с несколькими подписями, контроль доступа, планирование аварийного восстановления, а также тщательное тестирование на проникновение и детальный аудит чувствительных процессов, таких как политика сенсибилизации данных.

Успешная сертификация WhiteBIT была проведена компанией Hacken – ведущей фирмой по кибербезопасности, аккредитованной C4 для аудита организаций на соответствие стандарту CCSS. Аудитор провел тщательную проверку инфраструктуры безопасности WhiteBIT после трех лет подготовки. Аудит, продолжавшийся 2,5 месяца, включал углубленную проверку холодных и горячих кошельков, десятки часов интервью с персоналом WhiteBIT и предоставление более 100 артефактов, подробно описывающих политики, процедуры и протоколы безопасности биржи. Итоговый 97-страничный отчет отражает тщательное тестирование и сотни вопросов, поставленных на протяжении всего процесса, обеспечивая полное соответствие строгим требованиям CCSS 3 уровня.

"Эта сертификация является доказательством нашей приверженности защите активов пользователей биржи, – говорит Владимир Носов, владелец и CEO WhiteBIT. "В отрасли, где доверие нужно завоевывать каждый день, мы придерживаемся строгих протоколов безопасности, устанавливающих новые стандарты совершенства. Наша цель – не просто внедрять инновации, но и гарантировать, что эти достижения строятся на безопасном фундаменте. Сертификация CCSS подчеркивает нашу приверженность созданию более безопасного опыта для нашей глобальной пользовательской базы, которая насчитывает более 5,5 миллионов".

Сертификат CCSS предоставляет пользователям WhiteBIT значительные преимущества:

• Повышенная сохранность. CCSS обеспечивает надежную защиту средств и частных ключей пользователей, минимизируя риски взлома или кражи с помощью передовых технологий, таких как кошельки с мультиподписью;
• Снижение рисков. Стандарт уменьшает вероятность человеческих ошибок и гарантирует, что только авторизованный персонал может получить доступ к конфиденциальным системам, защищая активы пользователей;
• Готовность к чрезвычайным ситуациям. WhiteBIT имеет системы обновления для защиты активов пользователей во время непредвиденных событий, создавая более безопасную торговлю

"Гордимся успешным завершением CCSS аудита для WhiteBIT! Этот проект – образец эффективного сочетания экспертности, решительности и стремления достичь новых вершин в web3 безопасности. Это не только шаг вперед для компании, но и вклад в будущее фреймворка web3 отрасли. Спасибо за доверие и уверенность в важности имплементирования современных решений безопасности!" – сказал Дмитрий Ясманович, руководитель комплаенса сервиса в Hacken.

Индекс страха и жадности, ключевой показатель рыночных настроений, повысил значение с 74 (крайняя жадность) вчера до 83 (крайняя жадность) сегодня. Мир криптовалют быстро меняется и трансформирует традиционные финансы. Криптовалюта и технология блокчейн переопределяют глобальные рынки.

От биткойн-поддерживаемых ETF, таких как BlackRock и Fidelity, покупающих рекордные $500 миллионов в инвестициях в Эфириум ETF, до роста стейблкоинов, исследовательские данные Citi показывают, как криптовалюта трансформирует традиционные финансы. В этой статье рассматриваются три ключевые тенденции: присоединение MicroStrategy к Nasdaq 100, Ethereum ETFs, создающие миллиарды объемов торгов, и стейблкоины, перестраивающие глобальные финансы с триллионами транзакций.

1. Спот биткойн-ETF демонстрировали чистый приток в течение девяти дней подряд, а спот Ethereum-ETF демонстрировали чистый приток в течение двенадцати дней подряд.

   MicroStrategy (MSTR) присоединилась к Nasdaq 100.

   ETF BlackRock и Fidelity привлекли 500 миллионов долларов США в Ethereum.

   Стейблкойны составляют конкуренцию доминированию доллара США на уровне 1,4 триллиона в первом квартале 2024 года и продолжают эту тенденцию в 2025 году, согласно Citi Wealth.

   Генеральный директор BNY Mellon: токенизация является основной тенденцией на финансовых рынках.

Индекс страха и жадности криптовалют | Источник: Alternative.me

Топ исполнителей за 24 часа

Помните недавнюю коррекцию на рынке? Мы разбирали причины и прогнозы аналитиков. Так вот, одним из толчков к обвалу крипты было нагнетание саспенса вокруг возможностей нового чипа Willow от Google. Как это связано с криптовалютой? Напрямую. Современный квантовый процессор может за 5 минут выполнить расчеты, которые заняли бы у самых мощных суперкомпьютеров 10 септильонов лет (это 1 с 49 нулями после нее).

Этот прорыв поднял важный вопрос: может ли квантовая вычислительная техника поставить биткоин и другие криптовалюты под угрозу? Willow показал уменьшение ошибок по мере добавления кубитов в массив 7×7, и способен на выполнение задач, которые классическим суперкомпьютерам недоступны даже за все время существования Вселенной. Опасность в том, что все криптовалюты основаны на эллиптической криптографии (ECC), которая защищает данные за счет вычислительной сложности решения определенных математических задач.

В теории, с помощью квантовых компьютеров теоретически можно использовать алгоритм Шора, чтобы решить эти задачи значительно быстрее. Однако чтобы взломать ECC нужен квантовый компьютер с не менее 1,5 млн логических кубитов. Чип Willow имеет всего 105 кубитов, и это далеко от необходимого уровня. На появление действительно опасного для криптографического шифрования чипа уйдут еще десятилетия.

Хотя квантовая угроза для биткоина далека, криптосообщество уже разрабатывает стратегии защиты. Национальный институт стандартов и технологий США (NIST) разрабатывает стандарты защиты цифровых активов от квантовых атак. Разработчики Биткоина исследуют возможность перехода на квантово-устойчивые алгоритмы. О исследовании защиты от квантовых атак через исследование квантово-устойчивых криптографических алгоритмов говорил и сооснователь Ethereum Виталик Бутерин.

Некоторые монеты, включая 1 млн BTC, которые якобы принадлежат Сатоши Накамото, хранятся в форме, раскрывающей публичные ключи. Эта ранняя версия хранения более уязвима к квантовым атакам. Исследователи предлагают заморозить монеты или полностью прекратить использование таких транзакций.

В 2024 году криптомошенники получили по меньшей мере 9,9 миллиарда долларов США. Самыми распространенными схемами остаются финансовые пирамиды и романтическое мошенничество, продолжающие приносить мошенникам миллиардные доходы.

Об этом сообщила аналитическая компания Chainalysis. Эксперты отмечают, что эта сумма может увеличиться, поскольку в течение года будут идентифицированы новые незаконные адреса, связанные с финансовыми махинациями.

Одной из популярнейших схем остается высокодоходное инвестиционное мошенничество (HYIS), основанное на принципах финансовой пирамиды. В 2024 году эта схема отвечает за 50,2% всех средств, полученных мошенниками, хотя ее доля в общем объеме мошенничеств снизилась на 36,6% по сравнению с 2023 годом.

В то же время растет популярность так называемой схемы "убой свиней" (pig butchering), также известной как романтическое мошенничество. Ее доля в общем объеме мошенничеств выросла на 40% и достигла 33,2%. В этой схеме злоумышленники налаживают доверительные отношения с жертвами, часто романтического характера, а затем убеждают их инвестировать в фиктивные криптовалютные платформы или фонды.

Аналитики отмечают, что мошенники активно используют искусственный интеллект для усовершенствования своих схем. Генеративные нейросети помогают им создавать поддельные документы для верификации на биржах и в финансовых сервисах. По данным компании Alterya, в 85% случаев мошенничества используются аккаунты, успешно обходящие традиционные системы проверки личности.

Большая часть незаконно полученных средств переводится на централизованные биржи (CEX). Однако также наблюдается активное использование децентрализованных финансовых протоколов (DeFi), в том числе на блокчейнах Ethereum, Tron и Solana. Кроме того, с середины 2023 г. возросла роль платформы Huione Guarantee, которая не только способствует отмыванию средств, но и предоставляет широкий спектр незаконных услуг для криптопреступников.

Учитывая масштабы мошенничества, финансовые регуляторы и аналитические компании усиливают меры противодействия криптопреступности. Они используют искусственный интеллект и новые методы выявления подозрительных транзакций, что позволяет более эффективно отслеживать незаконные потоки средств.

Несмотря на то, что предварительные оценки указывают на определенное снижение доходов мошенников в 2024 году, реальные цифры могут оказаться рекордными. Аналитики отмечают средний рост мошеннических доходов на 24% между годовым отчетным периодом. Таким образом, потери жертв криптомошенников могут превысить 12 миллиардов долларов до конца года.

В этом году на рынке криптовалют появился новый финансовый продукт – крипто-ETF, упростивший крупным инвесторам возможности покупать топовые монеты через известные инвестфонды. Зимой мир начал инвестировать в Bitcoin-ETF, летом – в Ethereum-ETF. Также ведутся разговоры о перспективах широкого внедрения Solana-ETF. Именно появление крипто-ETF создало возможности для роста рынка криптовалют в 2024 году. Этот тренд можно проследить на курсе биткоина, который с начала этого года вырос где-то на треть — с $42,2 тыс. до $59,1 тыс. Так что наша редакция решила узнать, поможет ли популярность крипто-ETF вывести курс известных монет из коррекции, что было спровоцировано августовским падением стоимости криптовалют и рынка акций компаний США.

Примечание : Данный материал нельзя считать финансовым или инвестиционным советом или предложением. Каждый криптоинвестор несет личную ответственность за принятые решения по вложениям в цифровые активы.

Восстановился ли рынок криптовалют в августе

Серьезная коррекция топовых монет на крипторынке стартовала в начале августа. По данным Coinmarketcap, 5 августа токены показали следующее падение:

• BTC просел до $49,8 тыс. (в начале августа – $64,8 тыс.),
• ETH упал $2226 тыс. (в начале августа – $3196),
• SOL подешевел до $112 тыс. (в начале августа – $170,8).

Общее падение курса биткоина за последний месяц лета составило 10,5%, эфира – 24%, соланы – 24,5%.

Как мы уже объясняли, существенное падение стоимости топовых монет было вызвано решением Банка Японии о снижении учетной ставки, а также публикацией слабых ежеквартальных отчетов от мировых технологических компаний. В результате среди инвесторов на мировом рынке началась паника:

• обрушились акции мировых техногигантов – Apple, Microsoft, Meta и т.д.
• в паре иена и доллар наблюдались курсовые качели: иена укрепилась, а доллар – упал.
• инвесторы пересмотрели свои инвестпортфели: выводили деньги из акций и закупали гособлигации разных стран.

При этом, несмотря на негативную динамику в начале августа, курс указанных криптовалют частично восстановил свои позиции. Так, по состоянию на 31 августа монеты стоили:

• биткоин – $59,2 тыс.,
• эфир – $2524,
• солана — $137.

Эксперты считают, что попытки криптовалют вернуться на доавгустовские уровни вызваны двумя ключевыми факторами:

1. Постхалвинговый период. Напомним, согласно технологической модели цифрового золота, раз в 4 года в мире происходит халвинг биткоина. После этого в течение 6 месяцев Bitcoin может вырасти до новых исторических максимумов. В этом году такой рост криптоинвесторы ожидают в октябре.

"В этом году халвинг еще не отработал, поэтому можно ожидать роста, но уже после выборов нового президента США, которые состоятся 5 ноября", — говорит финансовый советник Михаил Пацан.

2. В 2024 году на рынок крипты серьезно влияет популярность спотовых биткоин-ETF. Дело в том, что периодически в криптовалюту наблюдается существенный приток капитала и тогда курс крипты имеет больше шансов идти вверх.

Какие же суммы инвестиций влияют на динамику курса монет? Приведем пример. По данным Sosovalue, на последней неделе августа наблюдался отток денег из биткоин- ETF на уровне $277 млн. Но неделей ранее в BTC-ETF шел приток денег: институционалы тогда вложили в этот инструмент около $506,7 млн. То есть последние две недели наблюдается положительная динамика в инвестициях в биткоин-ETF.

В общем, финансовый аналитик Андрей Шевчишин уверен, что в этом году на положительное настроение курса биткоина больше всего влияет не халвинг, а приток денег крупных инвесторов в криптовалюту именно через ETF-фонды.

"Халвинг традиционно имеет свое влияние на курс цифрового золота. Но наиболее существенными факторами воздействия на крипторынок стали ETF, биржевое регулирование, распродажа конфискованных или замороженных активов", — отмечает эксперт.

Как крипто-ETF трансформируют рынок криптовалют

Появление крипто-ETF позволяет перевести цифровые монеты из серой зоны в легальное поле, поскольку инструмент стал простым и привычным для большинства способом инвестирования, отмечает финансовый аналитик Андрей Шевчишин.

Финансовый советник Михаил Пацан согласен с тем, что крипто-ETF стали достаточно популярны. Для понимания он приводит статистику инвестиций за второй квартал 2024 года.

"Институциональные инвесторы значительно активизировали свои инвестиции в крипто-ETF, особенно в биткоин-ETF, что наблюдалось во втором квартале 2024 года. Рост институциональных вложений достиг 27% за этот период, что свидетельствует об уверенности инвесторов в долгосрочном потенциале криптовалют. Доля институциональных инвесторов в общем управлении активами (AUM) крипто-ETF выросла с 21,4% до 24% только за второй квартал, что отражает значительное увеличение заинтересованности среди крупных игроков. – объясняет Пацан в комментарии Delo.ua.

Какие перспективы имеют крипто-ETF на рынке криптовалют

Андрей Шевчишин отмечает, что крипто-ETF еще не продемонстрировал весь потенциал рынка криптовалют в легальном поле. Дело в том, что при сравнениикапитализации криптофондов и традиционных фондов акций или облигаций будет очевидно, что крипта все еще остается аутсайдером. Однако крипторынок все еще находится в начале пути легализации. Интерес к цифровым монетам среди инвесторов растет.

Обещания избранного президента Дональда Трампа ввести тарифы в отношении торговых партнеров и возможные ответные меры могут дестабилизировать рынки, включая нефть, металлы и сельское хозяйство, поскольку трейдеры также ожидают меры стимулирования из Китая для увеличения потребления, отмечает банк в своем прогнозе на 2025 год.

«Мы видим, что большая часть комплекса будет снижаться в 2025 году с относительно комфортными балансами спроса и предложения», — заявили Уоррен Паттерсон и Ева Мантей в отчете. «Потенциальная эскалация торговой напряженности представляет собой понижательный риск, в то время как рынки ждут, чтобы увидеть, когда и как меры поддержки Китая скажутся на рынках сырьевых товаров».

Хотя Трамп вряд ли повлияет на уровень добычи нефти в США, ожидается, что сырье будет находиться под давлением из-за значительного роста поставок вне ОПЕК, и ING прогнозирует, что средняя цена на Brent снизится до $71 за баррель в следующем году с текущих уровней около $74. Тем временем новые экспортные СПГ-заводы в США могут увеличить внутренний спрос и цены, позволяя Европе легче компенсировать поставки из России, что приведет к снижению цен на природный газ в регионе в случае нормальной зимы.

При этом в ING прогнозируют, что золото продолжит устанавливать рекорды на фоне геополитических опасений, и средняя цена составит $2 760 за унцию в 2025 году.

В четверг фьючерсы на желтый металл торгуются с небольшим понижением, тестируя отметку $2 750 за унцию, а спотовая цена расположилась на $2 718 по состоянию на 10:02 мск.

Основная часть покупок будет происходить от центральных банков, стремящихся диверсифицировать свои иностранные резервы, а повышенная торговая и геополитическая напряженность может усилить привлекательность золота как безопасного актива.

Перспективы промышленных металлов более туманны: свою роль могут сыграть торговые факторы, потенциальные изменения в климатических законах Байдена и китайский спрос. Медь в 2025 году будет стоить в среднем $8 900 за тонну, в то время как сейчас ее цена превышает $9 200. Зерно, вероятно, станет ключевой мишенью в любых спорах, в то время как погодные проблемы продолжают оказывать давление на мягкие сырьевые товары, а цены на какао и кофе в следующем году будут еще больше колебаться.

Палихапития считает, что система шифрования, которая лежит в основе Биткоина — SHA-256 — может быть взломана в ближайшие 2-5 лет благодаря прогрессу в области квантовых вычислений, о чем он заявил во время подкаста All-In Podcast, опубликованного 13 декабря.

«Я должен был выяснить, сколько времени нам понадобится, чтобы взломать стандарты шифрования, которые мы используем для Биткоина. Нам нужно около 8000 чипов, чтобы взломать SHA-256. Мы находимся в окне от 2 до 5 лет, в течение которого блокчейны должны внедрить новые алгоритмы хеширования», — заявил Палихапития.

Willow, который, по словам миллиардера, может ускорить взлом криптографических стандартов, защищающих BTC и другие цифровые валюты, является ключевой разработкой в этой области.

Хотя технология достижения такого уровня квантовых вычислений все еще находится на ранних стадиях, Палихапития предположил, что чип является значительным шагом на пути к достижению этой возможности. Однако он признал, что впереди еще много вызовов, в частности, по масштабированию технологии.

Инвестор отметил, что Биткоин и другие блокчейн-сети должны быстро приспосабливаться, внедряя новые алгоритмы шифрования, чтобы сохранить свою безопасность.

В то же время Палихапития оптимистично смотрит на будущее криптовалют. Он считает, что развитие квантовых вычислений может стимулировать создание новых методов шифрования, которые будут устойчивыми к любым атакам.

Дискуссия относительно взлома Биткоина

Интересно, что не все эксперты крипторынка соглашаются, что квантовые вычисления представляют серьезную угрозу для Биткоина. Например, основатель платформы CryptoQuant Ки Янг Джу считает, что взломать Bitcoin до конца этого десятилетия маловероятно.

Если же современное шифрование Биткоина будет скомпрометировано, сообщество имеет план действий, предложенный его создателем Сатоши Накамото. Еще в 2010 году в посте на BitcoinTalk он написал, что если алгоритм SHA-256 станет ненадежным, пользователи могут договориться о последнем безопасном состоянии блокчейна и перейти на новый алгоритм.

«Если SHA-256 будет полностью взломан, я думаю, мы могли бы прийти к согласию относительно того, каким было корректное состояние блокчейна до того, как начались проблемы, зафиксировать его и продолжить работу с новой хеш-функцией», — отметил Сатоши.

Некоторые эксперты видят еще одну потенциальную угрозу — ранние монеты Сатоши. Они используют устаревший формат Pay-To-Public-Key (P2PK), который раскрывает публичный ключ и могут быть уязвимыми для атак. Основатель Avalanche Эмин Гюн Сирер предупреждает, что сообщество может рассмотреть вариант замораживания этих монет или установления даты завершения их действия.

Реакция рынка на прогресс в квантовых вычислениях

Новости о разработке Google вызвали панику на рынке криптовалют. Это привело к ликвидации активов на сумму около $1,6 миллиарда только за 24 часа.

Однако Биткоин быстро восстановился и снова превысил уровень в $100 000. Более того, сегодня, 16 декабря, монета установила новый исторический максимум в $106 тыс.

Однако официально начало такой разновидности торговли было положено в 1998 году, когда Комиссия по ценным бумагам и биржам США разрешила использование в биржевых торгах электронного оборудования для передачи, приема и обработки заявок.

Алгоритмический трейдинг набрал популярность, как на валютном рынке, так и на фондовом и срочном рынках, а также среди институциональных инвесторов, работающих в хедж-фондах и стремящихся совершить крупный оборот капитала с целью получения спекулятивной прибыли. С развитием криптоиндустрии высокочастотный трейдинг стал активно использоваться и в этой сфере. Крупные и наиболее надежные криптовалютные биржи, включая Bitfinex и Poloniex, даже поощряют такой вид торговли, в частности, потому, что получают комиссию с каждой транзакции, вне зависимости от того, теряет или же зарабатывает деньги клиент. Согласно некоторым данным, высокочастотный трейдинг составляет до 40% объема торговли акциями в CШA, и порядка 80% в кpиптoиндустрии.

Стоит заметить, что высокочастотный трейдинг (HFT), предполагает исключительно внутридневную торговлю, и все позиции инвесторов должны быть закрыты к концу сессии. Тем не менее, этот вид трейдинга имеет ряд преимуществ – операции исполняются с высочайшей скоростью, невероятно быстро обрабатывается информация, при этом размещение и отмена заявок также происходит практически молниеносно (сделки открываются и закрываются за десятые, а иногда и сотые доли секунды). Огромными плюсами такой торговли являются также возможности осуществления проверки эффективности торговой стратегии и получения большей прибыли в единицу времени.

Более того, автоматизация работы позволяет инвестору сэкономить кучу времени и дает возможность торговать сразу на нескольких площадках. При этом торговые роботы, в отличие от человека, лишены эмоций, которые зачастую мешают трейдерам принимать здравые решения. Виртуальные трейдеры всегда находятся на несколько шагов впереди, ведь они способны быстро увидеть то, что обычный инвестор не может своевременно заметить на своей платформе. Алгоритмические системы создаются торговыми экспертами, чтобы обнаружить тренды и другие торговые триггеры, что может оставаться незамеченным другими, даже опытными трейдерами.

Таким образом, среди ключевых компетенций высокочастотного трейдера можно выделить: хеджирование рисков, автоматизацию процессов, поиск рыночных неэффективностей, высокую скорость сделок, анализ данных, обеспечение стабильного роста прибыли на большой дистанции, а также поиск рыночных паттернов. При этом у такого трейдера полностью отсутствует профессиональное выгорание.

Тем не менее, для использования высокочастотного трейдинга инвестору не подойдет обычный компьютер, в котором установлен стандартный набор программ. Такой вид торговли требует высоких мощностей, а также установки специального программного обеспечения, что требует немалых вложений. Арендовать виртуальный ПК можно у брокера «Финам». Подключайтесь к бирже собственным торговым роботом. Выбирайте между арендой персонального компьютера и виртуального сервера в зоне коллокации Московской биржи со скоростью 10 Гб/сек.

Научиться высокочастотному трейдингу можно в любом возрасте, но чтобы разобраться в нем необходимы настойчивость, усидчивость и внимательность. Все это способно принести огромные плоды, поскольку заметно облегчает процесс инвестирования. Трейдер, который научился использовать такой вид торговли, в ходе дня анализирует алгоритм, следит за изменениями работы биржи, изучает новые возможности или занимается поиском каких-то новых неэффективностей, определяет заданные правила, а затем загружает их в алгоритм. После делегирования полномочий роботу трейдер может заниматься любимым делом или даже спать, а робот будет исполнять сделки по заранее придуманной схеме. Поскольку робот может охватить больше инструментов, чем один человек в день, то и прибыль от инвестиций становится в разы больше.

Несмотря на то, что алготрейдинг имеет огромные преимущества, позволяя повысить прибыль от торговли, а также снизить нагрузку на инвестора, роботы все равно имеют свои проблемы, и такой вид торговли несет определенные риски. Одним из таких рисков является неожиданный сбой на бирже или в алгоритмах, в результате которого трейдер может понести большие убытки (поскольку роботы совершают огромное количество операций за короткий промежуток времени). Одним из таких примеров является история хедж-фонда Knight Capital, которая произошла в августе 2012 года. В результате технической ошибки торгового алгоритма буквально за 40 минут фонд лишился порядка $460 млн. Для того, чтобы минимизировать такие риски, необходим контроль рисков – участники рынка должны следить за качеством своих алгоритмов и периодически проводить профессиональный аудит.

Кроме того, неожиданная потеря Интернет-соединения также может привести к нарушению работы алгоритма. В связи с этим большое значение имеют технологии передачи данных HFT. Для HFT-роботов, где критична каждая микросекунда задержки, microwave связь выигрывает в скорости перед оптоволоконным типом связи, соединяя крупные финансовые центры. Именно поэтому многие HFT-компании используют microwave-технологии для получения преимущества в скорости. При этом самое оптимальное решение может включать сразу обе технологии: microwave для критически важных соединений и оптоволкно для передачи больших объемов данных в качестве резервного канала.

Для инвесторов, которые используют алго- и HFT-трейдинг, брокер «Финам» предоставляет прямой доступ на биржи, используя набор услуг DMA.Direct Market Access позволяет направлять заявки сразу на биржу и получать рыночную информацию напрямую с торговых площадок, минуя торговые системы брокера. Данный набор услуг предоставляет высокую скорость исполнения заявок и доступа к рыночным данным – в 1000-5000 выше стандартного подключения через брокерскую систему. Доступ на биржи происходит менее чем за 50 микросекунд.

При этом трейдер может получить доступ по проприетарным и универсальным протоколам, а также доступна маржинальная торговля с технологиями post-trade контроля и учета обеспечения. Стоит заметить, что среди прочих преимуществ прямого доступа на биржи: единая точка подключения ко всем рынкам Московской биржи, низкая сетевая задержка доступа к рынкам и возможность построения резервируемого соединения.